Disciplina, esencial al momento del trading

Cuando  se habla de dinero los sentimientos y ansiedades entran al juego y nublan los razonamientos: cómo resolver la eterna lucha entre el cerebro y el corazón.

Para sacar el mejor provecho al llamado momento del trading es vital tener un enfoque mental robusto, para que pueda permanecer firme cuando las cosas funcionan a su manera; y esperar cuando aún falta para llegar a la meta de la obtención de ganancias que se había propuesto. La disciplina es una cualidad que muy pocos tienen y una de las cosas más necesarias a la hora del momento del trading de corto plazo.

Por eso hoy le traemos un par de técnicas que pueden ser de utilidad y que le permitirán mantenerse enfilado a ese objetivo que busca.

Técnicas para entrar al momento del trading

El sistema de “impulso” fue diseñado por el Dr. Alexander Elder para identificar los momentos apropiados para entrar a hacer trading. Este sistema usa un indicador para medir la inercia del mercado y otro para medir el momentum o impulso del mercado.

Para identificar el primero de éstos, se puede utilizar la media móvil exponencial (EMA, Exponential Moving Average), que ayuda a encontrar las tendencias alcistas y bajistas. Cuando aumenta el EMA, la inercia favorece a los alcistas, y por el contrario, cuando cae el EMA, la inercia va hacia el lado contrario. Para medir el momento del mercado, el operador de Bolsa usa el histograma de la media móvil de convergencia y divergencia (MACD, Moving Average Convergence Divergence). El MACD es un oscilador que muestra una pendiente que refleja los cambios de poder entre las tendencias alcistas y bajistas. Cuando la inclinación del histograma MACD se eleva, los alcistas se vuelven más fuertes. Cuando la pendiente deja de ser tan inclinada, los bajistas son los que ganan fuerza.

El sistema emite una señal de entrada cuando los indicadores de la inercia y del momento del mercado se mueven en la misma dirección; mientras que la señal de salida se emite cuando salen disparados hacia lados contrarios. Es decir, si la señal EMA y el punto del histograma MACD van en la misma dirección la inercia y el impulso están trabajando juntos hacia claras tendencias alcistas o bajistas. Cuando ambos suben, los alcistas tienen el control de la tendencia, además de que se acelera. Cuando tanto el EMA como  el histograma MACD caen, los bajistas tienen el control.

Perfeccionar el momento de entrar

Estos principios se usan para identificar los puntos de entrada en un estilo preciso de trading. Pero también hay que tener en cuenta el periodo en el que se está más cómodo. Si su zona de confort se encuentra en las tablas diarias, debe analizar el gráfico semanal para determinar el optimismo o pesimismo del mercado en ese espacio de tiempo. Para determinar la tendencia del mercado a más largo plazo, puede utilizar el EMA de 26 semanas y el histograma MACD semanal en el mismo gráfico semanal.

Una vez que se obtiene la tendencia a largo plazo, se puede usar la tabla diaria habitual y en este caso buscar cambios sólo para la tendencia semanal de largo plazo. El uso de un EMA de 13 días y un histograma MACD 12-26-9, sirve para esperar por la señal apropiada de su zona de confort.

Cuando la tendencia semanal sube, debe esperar a que el EMA de 13 días y el histograma MACD suban también. Es en ese momento en el que se emite una fuerte señal de compra y ahí es cuando debe entrar en una posición larga y mantenerse allí hasta que la señal de compra desaparezca. Por el contrario, cuando la tendencia semanal baja, es necesario esperar a que las tablas diarias muestren un descenso del EMA de 13 días y el histograma MACD. Esta será una fuerte señal para ir corto, pero debe estar alerta para cubrir esa posición en el mismo momento en el que la señal de compra desaparezca.

Técnicas para salir

La razón más importante a considerar en cuanto al éxito que puede tener el momento del trading en una variedad de mercados es que lo que se busca es un impulso a corto plazo. Todos los mercados muestran una tendencia cada semana y las mejores acciones para negociar son aquéllas que regularmente presentan tendencias intradiarias fuertes. Siempre tenga esto en mente, además de recordar que debe bajarse del tren del impulso del trading justo antes de que llegue a la estación.

Como se mencionó antes, una vez que haya identificado y entrado en un impulso de trading (cuando el EMA y el histograma MACD diario están en aumento), debe dejar su posición en el mismo momento en el que cualquiera de estos indicadores empiece a bajar. El histograma MACD diario es el primero en mostrar cambios, cuando el impulso de trading alcista empieza a debilitarse. Sin embargo, este no siempre es el caso. También puede suceder que el cambio no sea una señal de venta verdadera, sino el resultado de quitar una señal de compra que, para el sistema del cual estamos hablando, es suficiente razón para que venda.

Cuando la tendencia semanal baja y tanto el EMA como el histograma MACD se van para abajo mientras se está en una posición corta, debe cubrir esto en cuanto uno de los indicadores deje de emitir señales de venta, que es cuando el momento bajista ha pasado la parte más rápida de su descenso. El instante exacto para vender debe ser antes de que la tendencia llegue al final más profundo. En contraste con un punto de entrada cuidadosamente seleccionado, los puntos de salida requieren acciones rápidas en el preciso instante en que su tendencia identificada parece estar llegando a su fin.

Conclusión

Como se podrá haber dado cuenta, el sistema de impulso del trading no es un proceso mecánico. Esta es la principal razón por la cual la capacidad de las personas de tener disciplina sigue influenciando su grado de éxito: lo importante es permanecer firme a la espera de lo que considere su mejor oportunidad de entrar, y ser lo suficientemente ágil como para mantener su enfoque y detectar la señal para salir.

Fuente: Inversor Global

Si le interesan  las inversiones lo invito a que se suscriba al Curso Gratuito: Introducción a la Bolsa De Valores completando los datos en el formulario  que se encuentra al costado del sitio.

Lo Saluda Atte.

Luciano Franzoni

Email de Consultas: info@aprenderainvertirenlabolsa.com

Ratios Para El Análisis De Acciones

Hay tres valores estadísticos que se utilizan mucho en el Análisis Fundamental  para determinar si una acción esta cara o barata estos son: la relación precio-ventas (P / S), ratio precio-valor contable (P /B), y precio-ganancias (P /U).

Todos ellos se utilizan de la misma manera para  hacer una valoración de la acción.

P / E ratio: La relación P/ E  (precio/ ganancias) probablemente es  el valor mas común Sin embargo, me gustaría que se trate de ajustar la relación Price to operation earnings ratio, donde los ingresos de operaciones en este caso se define como ganancias antes de intereses e impuestos (EBIT – incluyen la depreciación y amortización).  El  P / EBIT funciona bien para las empresas rentables con niveles relativamente estables de  ventas y   márgenes.

P / B ratio: La relación  Price To Book Ratio (precio de la acción- Valor Libro de la acción) es de gran utilidad para las empresas basadas en  activos, en particular los bancos y las  compañías de seguros. Las ganancias son a menudo imprevisibles debido a los diferenciales de interés y están llenos de supuestos más que en el producto básico y las empresas de servicios cuando se tiene en cuenta la búsqueda de elementos nebulosos de contabilidad como las provisiones para préstamos incobrables. Sin embargo, los activos en busca de  depósitos y los préstamos son relativamente estables  salvo la situación del 2008 y 2009.  Por otro lado, el valor contable no significa mucho para la “nueva economía” empresas como las empresas de software y de servicios, donde el principal activo es la inteligencia colectiva de los empleados.

P / S ratio: La relación Price-to-sales (precio-ventas) es una herramienta útil en todos los ámbitos, pero probablemente es de las herramientas  más valiosas para la valoración de  empresas que actualmente no son  rentables, ya que nos informa sobre las ventas de la misma. Estas empresas no tienen ganancias de cuál utilizar P / E, pero comparando P / S ratio en contra de las normas históricas y competidores podrían ayudar a dar una idea de un precio razonable para la acción.

Autor: Luciano Franzoni

Si le interesan  las inversiones lo invito a que se suscriba al Curso Gratuito: Introducción a la Bolsa De Valores completando los datos en el formulario  que se encuentra al costado del sitio.

Lo Saluda Atte.

Luciano Franzoni

Email de Consultas: info@aprenderainvertirenlabolsa.com

Tácticas y trucos para invertir en acciones

Una de las formas más rentables y más fáciles de crear  riqueza durante un largo período de tiempo es invirtiendo en acciones. De hecho,  muchos de los que figuran en la revista Forbes como más ricos   han invertido en acciones a lo largo de su vida. Sin embargo, no todo el mundo tiene los conocimientos en este rubro y conoce las tácticas y trucos de invertir en acciones. A continuación se darán algunas pautas:

• Invertir sólo cuando se tiene:

El activo más importante que usted necesita para invertir en acciones es “dinero”. Por lo tanto, una persona no debe invertir en acciones hasta que tenga un trabajo estable y una buena cantidad de dinero en el banco para sostener sus gastos diarios durante un periodo de aproximadamente 6 meses. No es bueno que Usted invierta dinero que necesita a la Brevedad dado que de esta forma tendrá una presión adicional por no perder este dinero.

• Capacítese antes de Invertir

Antes de pensar en invertir en  acciones, es muy importante que usted tenga  una idea básica acerca de los términos asociados con las acciones y los mercados financieros.  Por lo tanto es bueno que  lea diferentes libros relacionados con la inversión en acciones y si es posible que haga algún curso ya sea  online   o presencial antes de que entre en el mercado real.

• Piense antes de invertir:

Uno de los ejecutivos más exitosos del mundo, dijo una vez, “Siempre piense de nuevo después de haber pensado una vez.” Sólo si tiene razones contundentes para invertir en una determinada acción debe hacerlo, si no es mejor que deje pasar la oportunidad.

• La práctica hace al Maestro

Ya que como en cualquier área de la vida la practica es fundamental para lograr dominar una técnica, con las acciones y los mercados financieros sucede lo mismo. Antes de invertir su dinero en una determinada acción debe practicar bastante  en una cuenta virtual  o Demo donde el dinero es ficticio y si pierde no le afectara su bolsillo,  de esta forma evaluara que esta haciendo bien y que esta haciendo mal.  Comience a llevar un registro  con las operaciones de bolsa, las fechas, la acción, precios, que ganancia o perdida obtuvo en la transacción, si se dio cuenta si cometió algún error, etc.  Sólo cuando Usted se sienta cómodo con su operatoria en su cuenta demo debería de comenzar a invertir en acciones con su dinero real.

• Encontrar un buen Bróker o corredor   y abrir una cuenta para invertir en acciones.

Para evaluar que sea un  buen bróker debe evaluar sus tarifas de comisiones, servicio de atención al cliente, la calidad y facilidad de la plataforma, que este regulado por entidades, etc.

• Cree una cartera pequeña  con unas  30 o 40 acciones:

Analice cuidadosamente las acciones de varias compañías y seleccione  las mejores empresas, que han tenido  por lo menos un poco de ganancia en los últimos diez años y que hayan tenido crecimiento en las ventas con el correr del tiempo. Estos 2 datos son fundamentales para evaluar la salud de una compañía, por supuesto que luego que tenga ciertos conocimientos es  conveniente que valla agregando otros filtros más. Una vez que tenga una lista de acciones la puede utilizar para ir probando diferentes estrategias.

Autor: Luciano Franzoni

Si le interesan  las inversiones lo invito a que se suscriba al Curso Gratuito: Introducción a la Bolsa De Valores completando los datos en el formulario  que se encuentra al costado del sitio.

Lo Saluda Atte.

Luciano Franzoni

Email de Consultas: info@aprenderainvertirenlabolsa.com

El precio de la plata impulsado por la demanda de inversión

El precio de la plata ha aumentado más de un 20 por ciento este año, superando al oro, el platino y el paladio. Los máximos de 48,50 dólares la onza los alcanzó la cotización de la plata el 24 de abril 2011. El precio del oro aumentó en el ultimo mes alrededor de 100 dólares la onza y el precio de la plata 5 dólares, de lo que se deduce que la cotización de la plata ha aumentado dos veces y media más que la del oro.

La plata este último trimestre ha tenido el mejor rendimiento entre 24 materias primas del Índice Standard & Poors GSCI. “En los próximos trimestres pensamos que la plata volverá a superar el oro”, aseguran analistas de Morgan Stanley.

El ratio oro / plata

El precio de la plata ronda en la actualidad alrededor de los 34 dólares la onza. El oro actualmente cotiza alrededor de 1.765 dólares la onza. Lo que representa un ratio oro / plata de 51,7, mientras que la relación histórica es de 16-a-1 y todo apunta a que el ratio en el futuro irá a la baja.

Durante 2012 los inversores han comprado hasta la fecha 32 millones de onzas troy de plata a través de fondos cotizados ETF. La reservas de plata física de los fondos cotizados ETF de plata en su conjunto ascienden a alrededor de 18.525 tonelada,s un 0,6 por ciento por debajo de sus máximos de 18.639 toneladas de abril de 2011, según informa la agencia de noticias Bloomberg.

El anuncio de la Reserva Federal el pasado 13 de septiembre de la puesta en marcha del QE3 para impulsar la economía, es una garantía de una mayor inflación y una devaluación del dólar lo que atrae la atención sobre activos de inversión tangibles como el oro o la plata. “Los bancos centrales aún no han descubierto el secreto de la alquimia”, indica Peter Cooper editor de Arabian Money.

Aumenta la demanda de inversión en plata cae la demanda industrial

La contrapartida a la creciente demanda de inversión de plata es la caída de la demanda industrial de plata. Las importaciones de plata de China cayeron un 24 por ciento en los primeros ocho meses de este año. Puede que la inversión en oro y plata no sea un camino de rosas, pero ambos metales han superado a todos los demás activos en los últimos cinco años y parece que mientras la situación económica mundial no se estabilice continuarán en la misma senda.

Fuente: oroyfinanzas.com

Si le interesan  las inversiones lo invito a que se suscriba al Curso Gratuito: Introducción a la Bolsa De Valores completando los datos en el formulario  que se encuentra al costado del sitio.

Lo Saluda Atte.

Luciano Franzoni

Email de Consultas: info@aprenderainvertirenlabolsa.com

Los Especuladores De Bolsa Mas Importantes Del Mundo

Les dejo  un interesante artículo que he visto donde se muestran los especuladores de bolsa mas importantes del mundo.Todos empezando con un capital mínimo como el que podemos tener nosotros, nada de grandes herencias ni patrimonios, lo cual nos quiere decir que pese a la dificultad para ganar dinero en la bolsa siempre es posible poder llegar a construir nuestra propia fortuna.

– Randy Mckay: Comenzó a operar en los mercados de futuros y opciones sobre divisas en 1972 con 2.000 dólares y los convirtió en 70.000 dólares en el transcurso de su primer año de actividad especulativa. Las ganancias que lleva acumuladas hasta la actualidad se cifran en varias decenas de millones de dólares.

– William Eckhardt: matemático, ha desarrollado un sistema de inversión que aplica a la gestión de su propia cuenta y de las cuentas de otras personas en los mercados de futuros y opciones. Desde 1978 ha venido ganando año tras año, salvo en el ejercicio de 1989, con un promedio anual de ganancias del 60%.

– Los hermanos Joe y Mark Ritchie: comenzaron sus actividades en los mercados de futuros y opciones prácticamente sin nigún capital. Pronto, crearon una sociedad dedicada a especular en los mercados de futuros, la Chicago Research and Trading, que actualmente ha llegado a eemplear 800 personas y que lleva generados hasta el momento presente unos beneficios calculados en torno al billón de dólares. Para generar esos beneficios se calcula que han tenido que mover un volumen de dinero de aproximadamente tres trillones de dólares.

– Michael Marcus: comenzó su carrera como analista en una fimra de brokerage. Pronto abandonó su trabajo para dedicarse al trading en los mercados de futuros y opciones por cuenta propia y a tiempo completo. En el plazo de 10 años consiguió multiplicar su capital por 2.500 veces su inversión inicial.

– Richard Dennis: comenzó a interesarse por los mercados de futuros al final de la década de los sesenta. En el verano de 1970 pidió prestado a su familia 1600$ para poder especular en el mercado local de futuros Mid American Exchange. Su formula actual, obtenida a partir de aquellos 1.600 $ se calcula en una cifra superior a los 200 millones de dólares, Richard Dennis es considerado, actualmente, como uno de los mayores traders individuales en el mundo.

– Stanley Druckenmiller: ha asumido, en los tres últimos años, la gestión del fondo Quantum, creado por su mentor e ídolo George Soros. Druckenmiller ha ganado durante dicho periodo una media superior al 40%, gestionando unos activos de entre 2 y 3,5 billones de dólares.

– Jeff Yass: comenzó como operador de opciones en el Philadelphia Stock Exchange en 1981. Aplica modelos que tratan de detectar las ineficiencias del mercado en la valoración de opciones. En 1987 creó la sociedad Susquehanna Inverstment Gropu, que ha llegado a ser, en la actualidad, una de las mayores del mundo dedicadas a la inversión en los mercados de opciones.

– Tom Willis: comenzó sin demasiado brillo operando en el Chicago Mercantile Exchange. En su primer año de operaciones apenas consiguió salir a la par, sin pérdidas ni ganancias. El segundo año ganó 125.000$ y luego, cada año, fue aprendiendo un poco más. En la actualida, con poco mas de 30 años, ha conseguido ganar una fortuna en los mercados de futuros y opciones que se calcula que es superior a los 10 millones de dólares.

– Gil Blake: ha obtenido, en los 20 años en que ha estado operando en los mercados de futuros y opciones, una rentabilidad media del 45% anual compuesta. En ningún ejercicio ganó menos de un 20% (su peor año fue 1984, en que solo ganó un 24%). Ha ganado en 134 de los 139 meses en que ha estado operando.

– Paul Tudor Jones: que anteriormente había sido un trader independiente en el New York Cotton Exchange, lanzó un fondo de futuros en 1984 que comenzó gestionando 1,5 millones de dólares. Cuatro años despues, cada 1.000$ de inversión se habian transformado en 15.482 dólares, con un capital total gestionado que habia crecido hasta los 330 millones de dólares. El señor Jones no acepta ya más dinero para gestionar, y se limita a reinvertir las ganancias que va obteniendo.

– Tom Baldwin: transformó 20.000 dólares, en dos años y medio y con un poco de talento, en una fortuna tan grande que sus asesores se empeñan en que no sea desvelada públicamente. Actualmente negocia contraros de futuros sobre bonos por un valor medio de 500 millones de dólares al dia. De apariencia copulenta y con un temperamente bastante fuerte, Bladwin es considerado como una de las fuerzas dominantes en el mercado de bonos, lo cual es toda una proeza para una persona indivudual.

– Bill Lipschitz: siendo estudiante de arquitectura, recibió una herencia de 12.000 dólares de su abuelo. Por esa época, en 1981, consiguió una beca para trabajar en un banco de inversión americano (Salomón Brothers), donde comenzó a operar en opciones sobre acciones. Se convirtió en un estudioso de la materia y devoró toda la literatura relativa a los mercados de futuros y opciones que caia en sus manos. Comenzó a operar por su propia cuenta en los mercados de futuros sobre divisas con una inversion inicial de 12.000 dólares, los cuales consiguió transformar en 250.000 $ en un periodo de 4 años.

– Al Weiss: ganó un promedio del 52% durante 10 años seguidos, desde 1982 hasta 1992. En todo ese tiempo, la peor racha que tuvo le supuso una pérdida de solo un 17%, en 1986. Gestiona 100 millones de dólares y rechaza incrementar esa cifra porque piensa que podría afectar negativamente a sus resultados.

– Blair Hull: jugador de ruleta en los casinos, decidió aplicar sus sistemas de juego a la especulación con opciones. Comenzó en 1976 con 25.000 dólares, y hacia 1979 había conseguido multiplicar dicha cantidad por 20. En los siguientes años continuó consiguiendo beneficios consistentes promediando, aproximadamente, el 100% de ganancias anuales. En 1985 fundó una compañía para la especulación en los mercados de futuros y opciones, la Hull Trading Company, que hacia 1991 tenía ya en torno a 100 empleados y había alcanzado en ese mismo periodo unos beneficios de, aproximadamente, 137 millones de dólares.

– Bruce Kovner: es considerado como uno de los mayores traders en divisas y mercados de futuros en el mundo. Sólo en el año 1987 ganó más de 300 millones de dólares para si mismo. Durante los últimos diez años ha ganado un promedio del 87% anual compuesto, porcentaje que significa que 2.000 dólares invertidos en 1987, se habrían convertido en 1.000.000 de dolares en 10 años.

– Victor Sprandeo: ganó durante 18 años consecutivos en los mercados de futuros y opciones, hasta que tuvo su primera pérdida en 1990, su ganancia media anual fue del 72%, con resultados que variaron desde el -35% de su único año perdedor, hasta ganacias de tres digitos en cinco años.

Si le interesan  las inversiones lo invito a que se suscriba al Curso Gratuito: Introducción a la Bolsa De Valores completando los datos en el formulario  que se encuentra al costado del sitio.

Lo Saluda Atte.

Luciano Franzoni

Email de Consultas: info@aprenderainvertirenlabolsa.com

 Page 4 of 23  « First  ... « 2  3  4  5  6 » ...  Last »